Opsiyonları Yatırım: Ticaret: Nasıl Başlanır?

Emeklilik yaşına yaklaşan bir adamla şu konuşma yaptım: Seçenekleri, emeklilik hesabındaki gelir akışını artırmak için bir araç olarak kullanmayı düşünüyor.

Konuşma paylaşmaya değer, çünkü seçenekler akıllıca ve muhafazakar olarak nasıl kullanmaya başlayacağınız konusunda fikirleri kapsar.

Merhaba Mark,

İnternette geniş bilgi dizisini araştırdım ve sitenizi ve yorumunuz gerçeğe götürdü. Ve o değerli kaynak için teşekkür ederim.

Ben 59 yaşındayım ve emeklilik hesabımdaki seçeneklerden nasıl yararlanacağımı öğrenmek istiyorum. Buna Kanada'da bir RSP denir ve ABD'de bir IRA'ya benzer. Ayrıca seçenekler kullanarak bir gelir kaynağı nasıl üretileceğini öğrenmek istiyorum.

% 100 hisse senedinden oluşan kendi RSP hesabımı yönetiyorum. Çevrimiçi komisyoncusu harika ama seçenekler için bir kağıt ticaret platformu sağlamıyor.

Yani Mark,

Beklentilerim gerçekçi mi?
Ek bir gelir elde etmek ve hesabı kendiniz yönetmek dışında herhangi bir beklentiden bahsetmediyseniz de, cevap evettir - finansal beklentileriniz mantıklı olduğu sürece her iki şeyi de yapabilirsiniz.
Portföyünüzdeki hisse senetleri seçenekleri listelemişse (ve kaliteli stokların büyük çoğunluğu varsa) ve herhangi bir tekli senede en az 100 hisse sahibi iseniz, anlaşılması kolay bir strateji kabul etmeyi düşünebilirsiniz: Yazma Kapalı aramalar. Özünde, bir nakit primi ödenir (iyi haberler), ancak bunun karşılığında hisse senedi fiyatı önceden kararlaştırılan seviyenin üstündeyse (grev) herhangi bir kârdan fedakarlık yapmak zorunda kalacaktır fiyat) zamanında sona erecektir.
Buna fazlası var, ancak hisse fiyatının ne kadar yüksek olursa olsun, bu grev fiyatından hisse satın alma hakkını başka bir yatırımcıya sattığınızda fazladan bir temettü tahsil etmek olarak düşünebilirsiniz. Bu hak sınırlı bir süre var.
Diğer stratejiler de düşünülmelidir, ancak bunları düşünmek çok erken. Çünkü ilk göreviniz, seçeneklerin nasıl çalıştığını öğrenmek ve bunları kullanmanın yatırım hedefleriniz için uygun olup olmadığına karar vermektir.
Gerçek bir hesap açılmasını gerektirmeyen bir kağıt ticaret platformunun olup olmadığını merak ettim.
Bazı Amerikalı brokerlar - bir hesap açtıysanız kağıt ticaretine izin verir - ancak hesapta nakit para yatırmanıza gerek yoktur. Bu cazip değilse şunu deneyin: // www. CBOE. com / tradtool / virtualtrade. aspx Bir kağıt ticaret aracının CBOE (Chicago Board Options Exchange) versiyonudur. Bunu kullanmadım, bu yüzden ne işe yaradığını bilmiyorum.
Karar verme durumlarıyla deneyim kazanmak için sanal ticareti kullanma konusunda büyük bir hayranıyım.Bazı seçenek stratejileri çok basit olmasına rağmen, akıllı yatırımcı riski nasıl yöneteceğini ve ters yönde bir pozisyonu "nasıl düzelteceğini" öğrenir. Böylelikle, kağıt ticareti iki avantaj sağlar: Birincisi, bir stratejiyi seçmenize ve seçenekler kullanan uygun bir pozisyon inşa etmenizi sağlar. Daha sonra, pozisyon tutmak için ne kadar bekleyeceğinize karar verme konusunda deneyim kazanma fırsatı sağlar (seçeneklerin geçerliliğini yitirmesini beklemek nadiren iyi bir fikirdir) ve ne zaman çıkacağınızı, kayıpları kabul ettiğinizi veya kârda kilitleme yapacağınızı belirleme fırsatını sunar.
Seçenek tüccar olarak yapmak zorunda kalacağınız çeşitli kararlarla rahat hissederseniz, hesabınıza para yatırma ve küçük çaplı bir ticarete başlama zamanı demektir.
Not: Hemen hemen her zaman kararınız "hiçbir şey yapmak" olmayacak ve halihazırdaki konumunu sürdürmeye devam edecektir. Bununla birlikte, her açık pozisyon, ya bir ticaret yapmak suretiyle ya da opsiyonun son kullanma tarihi geldiği için kapatılmalıdır. Bu nedenle, şimdi daha sık ticaret yapmayı beklemelisiniz, ancak 'aktif ticarete benzemiyor. '

Ben tam bir acemiyim! Elde ettiğim az bilgi geçtiğimiz hafta oldu.
Şu an için sabrınızı göstermeniz önemlidir. Birincil hedefiniz - şu anda - eğitim kazanmak ve daha sonra devam ettirmek için karar vermektir.
Yatırımcıların seçenekleri nasıl kullandıklarını okuyun; yatırım dünyasında seçenekleri eşsiz kılan şeyleri öğrenin; yatırım hedeflerinizi karşılamanıza yardımcı olacak seçenek stratejilerini nasıl uygulayabileceğinizi keşfedin.
Seçenekler spekülatörler tarafından sıkça kullanılıyor. Bununla birlikte, e-postanıza dayanarak, (umutla) çok eğilimli olmadığınızı varsayıyorum.

Piyasa görünümünüzle çakışan seçenek stratejileri bulmak en iyisidir (hisse senetlerine% 100 yatırım yaptığınız için görünümün yükseliş olduğunu varsayıyorum). Ayrıca kabul edilebilir bir ödül (seçenekleri kullanarak elde edebileceğiniz) ve riski (seçenek stratejileri kullanılarak feda edilen) ile ticaret yapmak istiyorsunuz.

İster bir seçenek stratejisi edinmeye karar verip vermeyeceğiniz şu anki işiniz, öğrenmek ve anlamak , hangi çağrı yazısının kapsandığı (kendi hisselerim 100, bir arama seçeneği satmak) ve neden olabileceğinizi öğrenmektir o stratejiyi kullanmak istiyorum.

Temel gelir üreten yöntemlerin şu an sahip olduğunuz aynı riskin geldiğini anlamak önemlidir - eğer piyasa büyük bir dalış yaparsa, hisse senedi sahibi herhangi bir yatırımcı gibi - para kaybetmeyi beklemelisiniz - - Ama daha az kaybedeceksin.

Artı, ek bir risk var: Pazar dalgalanırsa, kazanacağınızdan daha az kazanacaksınız, çünkü bu stratejiler kar potansiyelini sınırlıyor. Bana göre bu kabul edilebilir. Artan gelir akışı istiyorum ve bu geliri elde etmek için başımı sınırlamaya hazırım. Fakat bazı tüccarlar bu şekilde düşünmeye istekli değiller.

Kısa bir süre kağıt ticaretinden sonra rahat ederseniz, gerçek ticaret yapmaya başlayın. Küçüklüğünüzü başlatın ve ne yaptığınızı gerçekten de anladığınızdan eminseniz daha fazla malınızla çalışın.Şu anda bu yazılara (bir, iki, üç) biraz geçmiş göz atın, ancak bunları daha sonra tekrar deneyin çünkü size strateji nasıl kullanılacağını öğretmek için tasarlanmamışlardır.

Seçeneklerimi (portföyümü iyileştirmek ve ayrı bir yatırım hesabında gelir elde etmek için) düşünmek, hayatımın bu aşamasında ihtiyatlı olacağını merak ediyorum. Ben de "beklentimim" ten bahsettim (daha önce bahsedilen). Kabul ediyorum, çok genel bir ifade.

Şu anda ihtiyatlıysanız - ihtiyatlı bir yatırımcının seçeceği hisse senetleri satın aldıysanız ve muhteşem dönüşler yapmak için kumar oynuyorsanız - ve çok rahat ediyorsanız (yani kolayca uyuyabilirsiniz) gece) kendi hisse senetlerinizi elinde bulundurmanız - portföyünüze gelir eklemek için seçenekler kullanmak gerçekten ihtiyatlıdır.

Bununla birlikte, yatırımınızda önemli bir getiri elde etmek (muhtemelen yılda% 25) veya yatırım seçenekleri, rahatsız yaparsa seçenekleri kullanmayı seçerseniz, ne makul ne de ihtiyatlı onları kullanman için. Çok kişisel bir karar.

Yatırımcıların rahatsızlığı olmak yatırımcı çok şanssız olmazsa çok mutsuz duruma düşer. Bu nedenle, yapmak istediğiniz bir şey olduğundan emin olmak için zaman ayırın. İşlem seçenekleri çok riskli olduğu için bu muhafazakâr tavsiyeyi sunmuyorum, ancak şüpheleriniz varsa, doğru şeyi yapıyor musunuz merak ederseniz - o zaman seçenekleri düşünmeden daha fazla zaman ayırmanızı tavsiye ederim (ve uygulamadan önce). başlamak. Bununla birlikte, potansiyel fayda ve risk bakımından seçeneklerin neler kullandığını anlar ve seçenekler hala size hitap ederse - o zaman bunun için başvurun. Riskli değil. Bazı insanlar için opsiyon ticaretini riskli yapan şey, yatırım portföyünün değerine ne olabileceğini tam olarak anlamayan seçenekleri kullanmalarıdır.

Sunduğunuz tüm ipuçları için teşekkür ederiz.
Benim için bir zevktir, ancak ipuçlarının seçenekleri nasıl kullanacaklarını anlayan insanlar için tasarlandığını ve acemi bir yıldız tüccarına dönüştürülecek şekilde tasarlanmadığını unutmayın.

Seçeneklerin yaygınlaştırılmasıyla ilgili herhangi bir kapasiteye sahipseniz (web üzerinden) lütfen bana bildirin.

Başkalarının seçenekler hakkında bilgi sahibi olmalarına yardımcı olacak birçok yol vardır - bazıları diğerlerinden daha etkilidir. Yazı tarzımdan hoşlanıyorsanız, The Rookies Guide to Options, 2. baskı - ciltsiz kitap veya e-kitap - başlıklı makaleyi okuyun ve ek bilgi ve açıklama için bu blogu kullanın. Açıkçası, başka kitaplar ve diğer yazarlar da var ve bazıları mükemmel.
Anlamanın amacını yaparsanız seçeneklerin sizin için olup olmadığına karar verebilirsiniz. Hedefiniz ekstra para kazanmaksa - fazla çaba harcamadan - o zaman belki başarılı olacaksınız ve belki de başaramayacaksınız. Seçenekleri anlamak zor değildir, ancak bazen insanlar, düşük riskli yöntemler olarak görünenleri benimser, ancak çok fazla pozisyon payı ticareti yaparak mali açıdan zarar görürler. "Seçenekler" ı zor bulacağınıza inanmak için herhangi bir sebep bulunmamakla birlikte, bazı insanların sadece aritmetik, mantıksal, disiplin açısından korkunç oldukları ve bebek adımlarını atma konusunda sabrından yoksun oldukları gerçeği devam ediyor.
Kazançları artırmak için seçenekler kullanma oyunu (ekstra, iyi ölçekli temettü tahsilatına benzer şekilde) oynamak için, hisse senetlerinizden ne kadar kazanabileceğinize ilişkin sınırları kabul etmeye istekli olmalısınız. Başka bir deyişle, fantastik bir stok seçici iseniz ve her zaman piyasa ortalamalarını aşan hisse senetleri buluyorsanız, o zaman gelir akışınızı artırarak yapabildiğinizden çok sermaye kazançlarından daha fazla kazanabilirsiniz. Ya da açgözlü biri iseniz - her zaman mümkün olan maksimum getiriyi elde etmek istiyorsanız, sınırlı kârlarınız psişenizin üstesinden gelmek için çok zor olabilir.
Yalnızca "ekstra gelir" stratejiniz için ayrı bir hesap açmak istemiyorum. Geçerli hisse senedi portföyünüzle çalışmak ve bazı stoklarınızla gelir üreten bir yöntemi benimsemek çok daha etkilidir.
Eğer daha ileri bir stratejinin sizin için ve sizin ihtiyaçlarınız için daha iyi olacağına karar verirseniz, sorun yoktur. Ancak, lütfen temel stratejilerin en azından birini (kapsama alınan çağrılar, çıplak takmalar, yakalar) anladığınızdan emin oluncaya kadar bu stratejiyi değiştirmeyin. Bu arada, oldukça zengin olmadığınız sürece ve daha çok para kazanmak yerine öncelikle varlıkları korumak istiyorsanız, yakalar sizin için değil.