ÖNcü Amiral Payları Tanımı ve Avantajları

Akıllı yatırımcılar, masrafları düşük tutmanın başarıyı sağlamak için merkezi bir önem taşıdığını biliyor ve Vanguard Amiral Hisse bu amacı gerçekleştirmek için en iyi araçlardan biridir.

Vanguard fonları, kendin yapacak yatırımcıların tartışmasız en iyi yatırım türleri olan, düşük maliyetli, yüksüz yatırım fonları ile bilinir. Bununla birlikte, yatırımcılar, boşta kalmayan fonların bile hala masrafları olduğunu bilmeliler. Ayrıca, yatırım maliyetlerinden haberdar olmalılar ve genellikle en düşük masrafla yatırım fonu arayacaklardır.

Neden düşük masraflar yatırım dünyasında böyle bir avantaj gibi görünüyor ve Vanguard Amiral Hisse bu maliyet avantajı ile ne alakalı?

Maliyetleri nasıl düşük tuttuğunuzu öğrenin, zaman içinde alt satırlarınızı oluşturmak ve yatırım portföyünüzde bir araç olarak Vanguard Admiral hisselerini nasıl kullanabileceğinizi öğrenin.

Yatırım Fonu Giderleri ve Maliyetleri Düşük Olarak Niçin Düşük Yatırımcılar İçin Akıllı?

Yatırımlarla maliyetleri düşük tutmak, bir hane halkı bütçesindeki masrafları en aza indirmeye benzer bir kavramdır. Daha az para harcarken, kendinize daha fazla ayak uydurabilirsiniz, böylece net değerinizin zamanla büyümesini sağlayabilirsiniz. Basit ama zamanla test edilen, daha az harcama yaparak daha az harcama kuralı.

Yatırım fonları söz konusu olduğunda aynı kavram geçerlidir. Düşük masraflar genellikle daha yüksek getirilere dönüşür. Bu nasıl çalışıyor? Yatırım fonu giderleri çeşitli şekillerde masraflar:

• Hisse Senetleri: Bu yatırım fonu sınıfı, satınalma sırasındaki ücretlendirilen yüzde yüzdeli yüzde 5 ila yüzde 575 arasında değişen bir ön uç yükü ücretlendirir paylaşır.
• B Hisse Sayısı: Bu paylaşım sınıfı, hisse satarken masraflar üstlenir; bu nedenle ücretin bir arka uç yükü olarak adlandırılması gerekir. Bu ücret aynı zamanda yüzde 5 veya daha fazla olabilir.
• C Payları : Bu fonlar, "seviyeli yük" olarak adlandırdığınızı ücretlendirir; bu, fon tuttuğunuz sürece genelde yüzde 1.00'lük bir ücrettir. Bu fonun giderlerini arttırır ve B hisse ile 12b-1 ücreti gibi geri dönüşleri sürükler.
• No-Load Funds: Bu fonlar herhangi bir yük getirmez, ancak halen dahili masraflara sahiptir.
• Yatırım Fonu Gider Oranı: Tüm yatırım fonları, yükü olmayan bile olsa, işletme giderleri için masrafları vardır ve bu giderler fonun gider oranında ifade edilir. Yük fonları için bu masraf yüke ek olarak.

Yükler, müşteriye doğrudan bir danışmanlık ücreti ödemeyen bir danışman kullanan yatırımcılar için mantıklı olabilir. Diğer bir deyişle, yüklü yatırım fonları satan danışman veya broker için, tavsiye ödemesi için bir kısmı yük şarjından gelir. Bazen yükü ödemek mantıklı olabilir ancak nadiren yüksek masraf oranlarına sahip yatırım fonları satın almak mantıklı olur.

Örneğin, benzer hedeflere sahip iki yatırım fonunu karşılaştırırken, farklı harcama oranları ile karşılaştırıldığında, daha düşük harcama oranına sahip olanın uzun vadede genel olarak daha yüksek getiri elde edeceği düşünülmektedir.

Jack Bogle, Endeks Fonları ve Amiral Payları

Maliyetleri yatırımla düşük tutmanın temel fikri şüphesiz, yatırım stratejileri ve portföy teorisinin önceliğidir John C. "Jack" Bogle, Vanguard'ın kurucusu .

Bangu'un neden Vanguard'ı başlatmasının nedeni, Vanguard Amiral Hisse'nin varlığının temelinde. Üniversitedeyken Bogle, düşük maliyetli yatırımların uzun vadede üstün getiriler elde edebileceği üzerine bir tez yazdı.

1974 yılında düşük maliyetli yatırım teorilerine dayalı olarak Vanguard Investments'i başlattı. Kısa bir süre sonra, halka sunulan ilk endeks fonu olan Vanguard 500 Index (VFINX) piyasaya çıktı.

Bugün Vanguard, yatırım fonlarında tutulan aktifler bakımından dünyanın en büyük yatırım fonu şirketidir ve Vanguard Total Stock Market Index (VTSMX) dünyadaki en büyük yatırım fonudur.

Vanguard bu kadar başarılı oldu? Kaygan reklamlardan değil; bunun nedeni, yatırımcıların aşamalı olarak Bogle'ın en başından bildiklerini - düşük maliyetli yatırım fonlarının, özellikle de endeks fonlarının - zaman içinde yüksek maliyetli fonlardan daha iyi performans gösterebileceğini öğrendiği.

Endeks fonları pasif olarak yönetildiğinden endeks fonları Vanguard'ın hikayesinin merkezinde yer alır; bu da menkul kıymetlerin aktif olarak araştırılması, analiz edilmesi, satın alınması ve satılması yerine pasif bir şekilde bir endekse sahip olduklarını söylemektir.

Aktif olarak yönetilen fonların işletilmesi daha pahalı olduğundan, uzun vadede performansı daha ucuz endeks fonlarına kaybetme eğilimi gösterirler. Bununla birlikte, aktif olarak yönetilen azınlıklar, tarihsel olarak endeks fonlarından daha iyi performans gösteren fonlar içeriyor.

Aktif olarak yönetilen fonların çoğunluğunun referans göstergesi için kaybetmesi, "Eğer yenerseniz onları bir araya getiremezseniz" diyen ortak deyişle özetlenebilir. Farklı deyişle, aktif fon yöneticileri endeksi yenmekte güçlük çekiyorsa, neden sadece endekste aynı hisse senetleri tutmayın, yönetim maliyetlerini düşük tutun ve basitçe endeksin performansını eşleştirerek kazanırsınız?

Düşük maliyetli yatırım ve endeks yatırımının başarısı üzerine kurulu olan Vanguard, Yatırımcı Paylarından daha düşük harcama oranlarına sahip Amiral Paylarını başlattı.

Vanguard Amiral Hisse Senetleri: Giderler, Minimum Değerler ve Avantajlar

Vanguard'ın Amiral Hisse'sinin temel fikri, yatırım fonlarının dağılımında daha düşük masraflar yükleyerek daha yüksek dengeler için yatırımcılara ödül vermektir. Vanguard Admiral Hisse fonları için endeks fonları ve vergi idare fonları, minimum 10,000 $ 'lık bir başlangıç ​​satın alma tutarına sahiptir; Aktif olarak yönetilen fonlar için asgari 50.000 ABD Doları; ve bazı sektöre ait fonlar için asgari 100.000 ABD dolarıdır; Yatırımcı Payları yatırım fonlarının çoğunluğu minimum 3.000 dolardır.

Amiral Payların gider oranları Vanguard Yatırımcı Paylarına göre önemli ölçüde düşüktür. Büyük maliyet tasarrufu gibi görünmese de, birkaç baz puan (yüzdelik yüzdelik) bile zamanla katlayabilir.

Örneğin, Vanguard 500 Endeksinin Yatırımcı Payları, yüzde 0,14'lük bir harcama oranına sahipken, Amiral Hisse sayısı (VFIAX) süresince sadece yüzde 0,04'lük bir masrafa sahiptir. Bu yüzde 0,10 fark, yatırım yapılan her 10.000 ABD doları için 10 ABD Doları'na eşittir. Bu 10 ABD doları, çok yıllı bir zaman aralığına katılır.

Vanguard'ın Amiral Hisse senetlerini, Yatırımcı Hisse Senetleri'ni veya daha yüksek masraflarla diğer yatırım fonlarını satın almakla satın almak arasındaki temel avantaj, kendinize daha fazla para yatırmanın ve zamanla bu tasarrufların artmasının avantajıdır. Bir yatırımcı, daha masraflı bir hisse sınıfı yerine, Amiral Hisse satın almak için hızlı bir kararla zamanla yüzlerce dolar kazandırabilir. Bu karar, yatırım dünyasında "zekâsız" olarak sınıflandırılabilir.

Vanguard'a göre, Amirallerinin Payları, Yatırımcı Paylarına göre ortalama yüzde 41 daha düşük ve yatırım evreninin tamamındaki ortalama yatırım fonu oranından yüzde 83 daha düşük.

Vanguard, ETF'leri ortalama yatırımcı için potansiyel olarak tehlikeli bir trend olarak etiketleyen Bogle tarafından tamamen benimsenmemiş olmasına rağmen, ETF olarak bilinen döviz ticareti gerçekleştiren fonlar da sunmaktadır. Bununla birlikte, Vanguard, bu yazı itibariyle, yönetim altındaki varlıklar bakımından ikinci en büyük ETF sağlayıcısıdır, ikincisi BlackRock tarafından iShares'tir.

Sonuç: Düşük maliyetler yatırımcılara bir avantaj olduğundan, daha düşük maliyetler daha da avantajlıdır!

Vanguard Yatırımcı Paylarını Amirallere Dönüştürme

Yatırımcı Hisse fonlarını Amiral Hisse'ye gizlemek isteyen Vanguard müşterileri, bunu Vanguard'a basit bir talepte bulunarak yapabilirsiniz. Bazı durumlarda Vanguard, dönüşüm gerçekleştirmeye uygun olup olmadığını belirlemek için periyodik olarak müşteri bakiyelerini değerlendirdikleri için dönüşüm işlemini otomatik olarak yapacaktır.

Eğer bir Vanguard müşterisiyseniz ve bir dönüşüme hak kazandığınıza inanıyorsanız ve otomatik dönüşüm beklemek istemiyorsanız, doğrudan Vanguard ile iletişime geçmelisiniz.

Yatırımcı sınıfından Amiral Hisse'ye hisse dönüştürme kararı almadan önce, minimum değerin üstünde kalmanın yanı sıra, değerini bu asgari seviyenin üzerinde tutabildiğinizden eminsiniz emin olun.

Yasal Uyarı: Bu sitedeki bilgiler yalnızca tartışma amacıyla sağlanmıştır ve yatırım tavsiyesi olarak yanlış yorumlanmamalıdır. Hiçbir koşulda bu bilgi, menkul kıymet alım satımıyla ilgili bir tavsiyeyi temsil etmez.