Bir Yatırım Fonu portföyünü nasıl ve ne zaman yeniden dengeleyeceksiniz

Yatırım fonlarının bir yatırım portföyünün yeniden dengelenmesi en düşük satış fiyatı ve en yüksek satış yolu. 'Peki portföyün yeniden dengelenmesi ne demektir? Yeniden dengeleme ne sıklıkta gerekli ve bunu yapmak için en iyi stratejiler ve zamanlar nelerdir?

Yatırım fonlarıyla yeniden dengeleme hakkında bilmeniz gerekenler.

Yatırım Fonu Portföyü: Yeniden Dengelenmenin Tanımı

Yatırım fonları portföyünüzü oluşturmayı tamamladığınızda, yatırımcı olarak satın alıp da olsa, periyodik olarak bazı bakım yapmanız gerekecektir.

Yatırım fonlarının bir portföyünü yeniden dengelemek, basitçe mevcut yatırım tahsisatlarını orijinal yatırım tahsisatlarına geri döndürme eylemidir. Bu nedenle, yeniden dengeleme, tahsisat yüzdelerini balance 'ya geri getirmek için yatırım fonlarınızın bir kısmının veya tamamının hisselerini satın almayı ve / veya satmayı gerektirir. Farklı bir deyişle, dengeleme, bir petrol değişikliği veya ayarlamanın aracınızın devam eden bakımı için olduğu gibi, yatırım fonu portföyü kurmanın önemli bir bakım yönüdür.

Yeniden dengeleme fikri oldukça basittir, ancak dengelemenin zamanlaması ve sıklığı sürece biraz strateji ekleyebilir. Aslında, birçok yatırımcı dengelemeyi olması gerekenden daha karmaşık hale getirir. Finansal planlamacılar ve para yöneticileri sık sık bir yatırımcının ne sıklıkla dengelemesi gerektiğini tartışırlar. Aylık, üç aylık, yıllık veya farklı bir şey olmalı mı? Bu soruyu cevaplamadan önce yeniden dengelemenin temellerini düşünelim.

Aktif Dağılımı - Dengeleme Yasası

Yeniden dengeleme hakkında düşünmeden önce dengeleme 'ı tekrar gözden geçirmek isteyebilirsiniz. Bir yatırım portföyünün dengesi, varlık dağılımı ve temel yatırım tiplerinden oluşur. Örneğin, bir yatırımcı,% 80 hisse senedi ve% 20 tahvilin bir varlık tahsisi ile başlayabilir.

Bu tahsisat esnasında, yatırımcı 5 yatırım fonu olabilir - herbirinin% 20'sinde 4 hisse senedi fonları ve% 20'sinde bir tahvil fonu. Bu varlık dağılımı ya da dengesi, yatırımcının risk toleransına ve yatırım hedefine (yani, yatırım nedeni, yatırım için zaman aralığı) dayandırılmıştır.

Porftolio'yu neden yeniden dengelemelisiniz?

Yatırımcıların öncelikle portföylerini yeniden dengelemelerinin nedeni anlamak önemlidir. Çoğu zaman belli yatırım fonları veya yatırım fonu türleri belirli bir süre boyunca diğerlerine göre daha iyi sonuç alacaktır. Örneğin, bir yıl boyunca hisse senedi fonları son derece iyi bir performans gösterebilir ancak tahvil fonları kötü performans gösterebilir. İlk tahsisatınız% 80 hisse senedi ve% 20 tahvil ise, yıl sonu tahsisi artık% 90 hisse senedi ve% 10 tahvil olabilir. Bu sizi istenmeyen riske maruz bırakabilir. Tersine, hisse senetleri iyi kapanırsa ve tahvil iyi gelirse, önümüzdeki yıl daha düşük bir risk alıyor olabilirsiniz ve borsadaki kazançları kaçırabilirsiniz.

Nasıl ve ne zaman: Yatırım Fonu Rafine Olmanın En Uygun Zamanı

Yeniden dengelemek için, karşılıklı fonlarınızı hedef tahsisatlarına geri döndürmek için uygun esnafı yapın. Örneğin, 5 fon portföy örneğimize dönersek, her bir fon için orijinal% 20 tahsise geri dönmek için uygun fonların paylarını alıp satarsınız.

Doğal olarak,% 20'ye geri getirmek için yıl boyunca en iyi sonucu veren fonların hisse satacak ve geri kalan fonların paylarını satın alıp% 20'ye kadar geri getireceksiniz. Kazananları başarıyla sattınız ve kaybedenleri aldınız - sağlam bir yatırım stratejisi.

Fakat bir yatırımcı portföyünü ne sıklıkta dengelemelidir? Mali piyasalardaki büyük dalgalanmaların yatırım fonlarının portföyünüzün orijinal dağılım yüzdelerini önemli ölçüde değiştirmesine nadiren rastlanır. Belirli bir fona% 20 ayırırsanız, herhangi bir yılda bu tahsisin ötesinde 3 veya 4 puan daha fazla sallanmayacaktır. Ayrıca, fon alım ve satımıyla ilgili ticaret masrafları da olabilir. Dolayısıyla dengeleme çok sık yapmanın potansiyel olumlu etkilerini azaltabilir.

Yılda bir kez, karşılıklı fon portföyünüzü yeniden dengelemek için yeterli bir sıklıktır. Birçok kişi, vergi kaçırma hasatı gibi diğer yıl sonu stratejilerinin dikkate alınması için yılın sonunda bunu yapar. Yıldönümü veya doğum günü gibi unutulmaz bir tarih seçebilirsiniz. Ayrıca, yeniden dengelemeden önce, finansal görünüm ve yatırım hedeflerinizin, varlık dağılımınızı değiştirmeniz gerekecek şekilde değişmediğinden emin olun.