Dengeli Yatırım Fonu Nedir?

Yatırım fonları geleneksel olarak sahip oldukları yatırımların varlık sınıfına göre sınıflandırılır. Bazı yatırım fonlarının sadece hisse senetleri vardır. Bunlara öz sermaye fonları denir. Bazı yatırım fonlarının sadece tahvilleri vardır. Bunlara tahvil veya sabit getirili fon denir. Bazı yatırım fonlarının hisse senetleri ve tahvilleri vardır. Bunlara dengeli fonlar ya da daha az yaygın olarak harmanlanmış fonlar denir.

Yatırım fonu iki hisse senedine ve tahvillere niçin sahip olmak istiyor?

Basit. Bazı yatırımcılar, çok çeşitli yatırım fonu seçimi ile uğraşmak istemiyorlar. Düzenli olarak satın alabilecekleri, para kazanma konusunda iyi bir şans sunan tek bir kapsayıcı seçim istiyorlar ve bu durum, dünya düştükçe büyük dalgalanmaların önüne geçme olasılığının daha yüksek olmasına rağmen bu daha az baş başa vade demektir. Boğa piyasasında. İyi yönetilen dengeli bir fon, bu hedeflere ulaşmada en iyi şansa sahiptir; çünkü tahvil, hisse senedi fiyatları düştüğünde değerlerini daha iyi tutmaya ve borsa genelde tahvillerde düşük getirili ortamlar oluşturmaya ve rekabet gücüne sahip temettü getirileri üretmeye eğilim göstermektedir şirket tahvil getirileri.

Genel Yatırım Fonu Harcama Oranını Dikkatli İzleyin.

Dengeli bir fona yatırım yapmanın en büyük tehlikelerinden biri, yatırım fonu gider oranının yatırım fonu ortakları adına karşılıklı fon iki ayrı fon, biri hisse (hisse senedi) fonu ve bir tane de sabit getirili (tahvil) fon satın almanızdan daha yüksek olabilir.

Bu bir rahatsızlık bedeli olarak kabul ederseniz, sizi rahatsız etmeyecektir - sonuç olarak kendi değerine sahip tek bir yatırımla uğraşmak zorundasınız - ancak bu, en azından düşünülmesi gereken bir şey.

Genel bir kural olarak, herşey dahil, yatırımcılar, aynı dengeyi izleyen tek başına yönetilen bir hesap oluşturmak için yönetim ücretleri, harcamalar ve diğer masraflar için yılda% 1.50'den daha az ödemeyi denemelidirler strateji (yatırımcıların büyük olasılıkla varlıklı veya yüksek net yatırımcıları olması muhtemel şeyler) ve 1.% 25 ila% 1.50 arasında halka açık, havuz dengeli bir fon aracılığıyla yatırım yaparsanız, sayısız vergi dezavantajı ve metodoloji problemi ile karşılaşabilirsiniz Dikkatli değilsin.

Örneğin, ABD hisse senetlerinin% 60'ını ve ABD tahvillerinin% 40'ını tutan Vanguard Dengeli Endeks Fonu Yatırımcı Payları (VBINX), yıllık% 0,25'lik bir gider oranına sahiptir. devasa gömülü sermaye kazançlarına sahip, yani vergiye tabi bir aracılık hesabında satın almak aptalca olacaktır. Bir Roth IRA gibi vergi dairesindeki bu tür bir fon, 2000 ve 2010 yılları arasındaki dönemlerde, Dow Jones Endüstri Ortalamasından daha iyi bir performans sergilediğinde, patlama ile çakışan borsa çöküşünü takiben tahvil değerleri bir emniyet yastığı gibi davrandığında iyi bir yatırım olduğu ortaya çıktı nokta-com balonun.

Dengeli Yatırım Fonlarının Ardındaki Akıllı Stratejinin Anlaşılması

Dengeli bir portföyün teorik gerekçeleri, sadece dengeli yatırım fonlarının ötesine geçiyor. Birkaç yıl önce kişisel blogumda örnek bir dengeli varlık tahsisi modeli portföyü yazdım; belirli bir yatırımcının herhangi bir piyasadaki büyük dalgalanmalara karşı korumak için sahip oldukları varlıkları nasıl yapılandırabileceğini ayrıntılarıyla anlattı. Dengeli yaklaşımın en büyük avantajı psikolojik; davranışsal ekonomi olarak bilinen bir disiplinden kaynaklanır. Portföyünün değeri tutmaya eğilimi varsa, yatırımcısının panik yapması ve aptalca bir şey yapması en temel terimleriyle ifade edilebilir.

Gerçekten olduğu kadar mantıksız olarak, çoğu yatırımcı, devasa düşüşler ve değer artışlarıyla gelen daha yüksek bir getiriden daha yumuşak aralıklarla elde edilen biraz daha düşük getirileri tercih eder. İnsan doğası hakkındaki bu gerçeği kabul etmek, iyi bir gece uykusu ve başarılı servet birikiminin anahtarını tutabilir.

Bu konuyla ilgili daha fazla bilgi edinmek için, anlaşılması gereken önemli yatırım fonları yatırım kavramlarını açıklayacak olan Yatırım Fonlarına Yatırım Yapmaya Yeni Başlayanlar Kılavuzunu okumanızı tavsiye ederim.