Yatırım Fonu için Beta Nedir?

Yatırım fonlarını araştırırken, Beta adı verilen garip bir dönem geçirmiş olabilirsiniz. Yatırım fonu beta'sunu tam olarak nedir ve neden bunu bilmelisin?

Yatırım Fonu Yatırımı ile ilgili Yatırım Fonları Beta Tanımı ve Örneği

Beta, genel bir piyasa ile karşılaştırıldığında belirli bir fon hareketinin (iniş ve çıkışlar) bir ölçüsüdür. Referans için piyasaya 1.00.

bir beta verilir. Bir fon beta ya da Morningstar'ın "en iyi beta" olarak adlandırdığı şey 1.20 ise, bu yatırımcıya ölçülen fonun beklenebileceğini söylüyor bir yükseliş pazarı için% 20 daha yüksek getiri ve aşağı pazarda% 20 daha düşük getiri elde etmek.

Örneğin, bir fonun "en iyi gösterge endeksi" S & P 500 ve endeksin bu yıl% 10'luk bir getiri sağlaması durumunda, yatırımcı fonun bir beta'su olan 1 20'de beklemektedir. % 12'lik bir getiri elde etmek. Tersine, S & P 500 endeksi, verilen yılda% 10 düşerse, beta 1.20 olan fonun o yıl% 12 düşmesi bekleniyor.

Yatırım Fonu Beta Uygulaması Beta

Yatırım fonu yatırımcısı, fonun oynaklığını belirlemek ve hareket halindeki duyarlılığını genel piyasa ile karşılaştırmak için fon seçimlerini planlarken beta kullanabilir. Beta hassasiyet veya oynaklığın bir ölçüsü olarak düşünülebilir. Beta önlemlerinin 1.00'den yüksek olması, yüksekleri, ancak daha düşük seviyeleri gösterecektir (yatırım fiyatlarında geniş fiyat dalgalanmaları veya NAV). Daha az oynaklık (daha düşük fiyat veya NAV salınımı) arayan bir yatırım fonu yatırımcısı, 1.00'den daha düşük betaları olan fonları arayabilir. Beta, fon çeşitlendirmeyi planlamak için de kullanılır ve sürecin bir parçası olarak kullanılabilir yatırım fonu portföyü kurmak.

Yatırım Faktörlerini Seçmek İçin Beta Kullanmanız Gerekiyor mu?

Artık temel bilgileri bildiğinize göre, kalan soru şudur: Yatırım fonlarını araştırmak için Beta'yı kullanmalısınız? Özetle, Beta, çeşitlendirme ve gelişmiş risk / oynaklık ölçüm amaçları için oldukça yararlı olabilen istatistiksel bir önlemdir ancak Beta, yatırım fonlarının mükemmel bir portföyünü oluşturmak için gerekli değildir.

Belirli bir portföyün genel riski, benzersiz varlık tahsisi (çeşitli fon türlerini nasıl bir araya getirdiğiniz) tarafından belirlenir.

Sonuç satırında, belirli yatırım fonlarının üst üste gelecek hedefleri olmadığından emin olabilirsiniz (çok benzer değildir). Bunu yapmak için, farklı yatırım fonu kategorilerinden fon seçmeniz yeterlidir. Bir adım daha ileri gidersek, mümkün olduğunca endeks fonlarını da kullanabilirsiniz. Bu, "stil kaymasının" olmayacağını garanti eder. Başka bir deyişle, bir endeks fonu satın aldığınızda neyi elde ettiğinizi biliyorsunuzdur. Bununla birlikte, aktif olarak yönetilen bir fon zaman içinde stilini veya objektifini yavaş ama emin adımlarla değiştirebilir.

Yasal Uyarı: Bu sitedeki bilgiler yalnızca tartışma amacıyla sağlanmıştır ve yatırım tavsiyesi olarak yanlış yorumlanmamalıdır.Hiçbir koşulda bu bilgi, menkul kıymet alım satımıyla ilgili bir tavsiyeyi temsil etmez.