Doları Yeni yatırımcılar için maliyet ortalamaları

Yatırım portföyünüzü oluşturmaya başladıktan sonra, nesillerin etrafında dolaşan dolar maliyet ortalaması olarak adlandırılan bir teknik hakkında bilgi almak zorundasınız. Dolar maliyet ortalamasının piyasa riskini azaltabileceği konusunda bir takım anlaşmazlıklar olmasına rağmen, dolar ortalamasını takip eden bir yatırımcının, piyasa koşullarından bağımsız olarak düzenli aralıklarla alış ve satış fikrinin genel bir kabul görmüş gibi görünmesine rağmen ve / veya sabit dolar ya da hisse tutarı ile aşırı hisse senedi piyasasındaki oynaklık zamanlarında aşırı güven duygusu ya da panik duygusal tehlikelere daha iyi dayanabilir.

Sonuç olarak, dolar maliyet ortalamasının sırrı, sermaye tahsisi ile ilgili duyguyu ortadan kaldırmaya yardımcı olmasıdır. Deneyimsiz yatırımcılar, özellikle menkul kıymet sepeti veya düşük maliyetli endeks fonları gibi şeyler satın alanlar için büyük bir yardımcı olabilir. Gerçekte, irrasyonel yatırımcı davranışı, denenen zamanlarda fazladır.

Doların Ortalaması Maliyet Nedir?

Dolar ortalamasının en iyi sonucu, belirli bir para biriminin sistematik olarak yatırıma dönüştürülmesi veya güvenlik içinde bir konum oluşturmak için belirli aralıklarla sabit sayıda hisse birimi edinilmesi için formülsel bir yaklaşım olarak tanımlanabilir. Yani, varlıkları bir defaya mahsus olarak yatırmak yerine, yatırımcı uzunca bir süre daha yavaş yavaş daha küçük miktarlarda satın alarak yoluna girer. Bu, piyasa fiyatındaki değişikliklere karşı yalıtkanlık sağlayarak maliyet bazını birkaç yılda yaymaktadır. Bu, hızla yükselen hisse senedi fiyatlarının zamanlarında, yatırımcının başka türlü olabileceğinden daha yüksek bir maliyet esasına sahip olacağı ve hisse senedi fiyatlarının çökme zamanlarında yatırımcının aksi takdirde sahip olacağından daha düşük bir maliyet temeline sahip olacağı anlamına gelir vardı.

Bir Yatırımcının Bir Dolar Maliyet Ortalamasını Ayarlama Durumuna Genel Bir Bakış

Bir dolar maliyeti ortalamasını planlamak için bir yatırımcının yalnızca üç temel şey yapması yeterlidir.

1. Her ay ne kadar çok para yatırmaya karar verin. Miktar tutarlı kalabilmek için, işlenen tutarı maddi olarak ihtiyatlı ve uygun fiyatlı olarak değerlendirmek önemlidir, aksi takdirde plan etkili olmayacaktır.
2. Uzun vadede tutmak istediği, uzun vadeli en az beş ya da on yıl olarak tanımlanan bir yatırım veya yatırım grubunu seçin.
3. Düzenli aralıklarla - haftalık, aylık veya üç ayda bir olabilir - bu parayı seçtiği güvenliğe yatırın. Komisyoncusu teklif ederse, yatırımcımız otomatik bir geri çekme planı hazırlayabilir ve böylece süreç otomatikleşerek az masraf alabilir. Bir borsa komisyoncusu olmadan mümkün olabilir.

Bir Dolar Maliyet Ortalamasının Planlanmasına Bir Örnek

Bir varsayımsal örnekte yürüyerek bir dolar maliyeti ortalamasının planlamasının mekanizmasını göstermek daha kolay olacaktır. Bir kurgusal şirket olan ABC, Inc.'in hisselerine yatırım yapmak istediğiniz 15.000 ABD doları olduğunu düşünelim. Tarih 1 Ocak'tır. İki seçeneğiniz vardır - parayı birikinti olarak yatırıp uzaklaşıp uzaklaştırabilir veya bir dolarlık ortalama maliyet planı hazırlayabilir ve hisse yolunuzu kolaylaştırabilirsiniz. Senaryoyu tercih edersiniz ve üçer ay boyunca her çeyrekte 1, 250 dolar yatırım yapmaya karar verirsiniz.

Aşağıdaki üç yılda paranız aşağıdaki fiyatlara yatırılır:

Tablo 1: Varsayımlı Dolar Maliyet Ortalamasının Planlanması

• 1.Çeyrek Yıl 1 = 50 ABD Doları. 00 hisse senedi fiyatı, $ 1, 250.00 yatırım = 25. 00 hisse senedi
• 2. Çeyrek Yıl 1 = $ 40. 00 hisse senedi fiyatı, $ 1, 250.00 yatırım = 31. 25 hisse
• 3. Çeyrek Yıl 1 = $ 70 satın aldı. 00 hisse senedi fiyatı, $ 1, 250.00 yatırım = 17. 86 hisse senedi
• 4. Çeyrek Yıl 1 = $ 50. 00 hisse senedi fiyatı, $ 1, 250.00 yatırım = 25. 00 hisse senedi
• 1. Çeyrek 2. Yılı = 30 $. 00 hisse senedi fiyatı, $ 1, 250.00 yatırım = 41. 67 hisse
• 2. Çeyrek 2. Yılı = $ 20 satın aldı. 00 hisse senedi fiyatı, $ 1, 250.00 yatırım = 62. 50 hisse
• 3. Çeyrek 2. Yılı = $ 25 satın aldı. 00 hisse senedi fiyatı, 1 ABD doları, 250.00 yatırım = 50.00 hisse senedi
• 4. Çeyrek 2. Yılı = $ 32. 00 hisse senedi fiyatı, $ 1, 250.00 yatırım = 39.06 hisse senedi
• 1.Çeyrek 3. Yıl = 35USD. 00 hisse senedi fiyatı, $ 1, 250.00 yatırım = 35. 71 hisse
• 2. Çeyrek Yıl 3 = $ 51 satın aldı. 00 hisse senedi fiyatı, $ 1, 250.00 yatırım = 24. 45 hisse senedi
• 3. Çeyrek 3. yıl = 65 $. 00 hisse senedi fiyatı, $ 1, 250.00 yatırım = 19. 23 hisse senedi
• 4. Çeyrek Yıl 3 = 50 $. 00 hisse senedi fiyatı, $ 1, 250.00 yatırım = 25. 00 hisse senedi satın aldı

Eğer zaman döneminin başında 15.000.00 doları yatırdıysanız, 50 $ 'da 300 hisse satın almış olursunuz. Hisse başına 00 $ 50 biten hisse senedi fiyatı. Yılın üçü sonunda hisse başına 00, pozisyonun tam olarak 15.000 $ değere sahip olacağını düşünüyorum. Ancak, varsayımsal dolar maliyeti ortalamasını düzenli olarak satın alarak, 15.000 $ yatırım yaptın. 00 ve Hisse senedi fiyatı düştüğünde, hisse senedi fiyatı düştüğünde, hisse senedi fiyatı düştüğünde, hisse senedi fiyatı düştüğü zaman, hisse senedi fiyatı düştüğünde 396. 70 hisse, sabit yatırım olarak $ 1, 250.00, çeyrekte daha fazla hisseyi satın alabiliyordu. Biten hisse senedi fiyatı 50 dolaysa da. 00, üç yıl önceki aynı tutar, bahsinizin aslında 19, 839 piyasa değeri vardır. 50.

Bir adım daha ileri götürmek için dolar maliyeti ortalaması senaryosu altında, kazancınız 15 $ 'da bile kırılır , 000.00 ise hisse senedi 37 $ seviyesinde işlem görüyordu. 81, ki bu da ilk alım fiyatından% 24.38 indirim. Bu olgu, hisse senedi piyasasındaki 2009 yılının çöküşünü izleyen yıllardaki borsa koşullarına bakılmaksızın emeklilik tasarruflarına düzenli olarak katkıda bulunan 401 (k) yatırımcının hesaplarında görülüyordu.Düşük maliyetli satın alımlar genel maliyet tabanını aşağıya çekmeye yardımcı oldu; bu nedenle pazar yıllar sonra toparlandığında, sabrını ve disiplinini kazanmak için kendilerini ödüllendirdiler.

Dolar maliyet ortalamasının temel dezavantajı mı? Daha önce açıklandığı gibi, bir borsa balonu yaşarsanız veya önemli bir değer artışına maruz kalmış bir konuma giriyorsanız, ortalama maliyet tabanınız aksi takdirde daha yüksek olacaktır.

Bakiye vergi, yatırım veya finansal hizmetler ve tavsiyeler sağlamıyor. Bilgiler, yatırım hedefleri, risk toleransı veya belirli herhangi bir yatırımcının finansal koşulları dikkate alınmadan sunulmaktadır ve tüm yatırımcılara uygun olmayabilir. Geçmiş performans gelecekteki sonuçların göstergesi değildir. Yatırım, muhtemel ilke kaybından kaynaklanan riski içerir.