Likiditenin tanımlanması ve Anlamlı Oranların Belirlenmesi

Likidite

Yatırımda, likidite varlıkların nakit olarak dönüştürülme yeteneğidir ya da ne kadar hızlı bir şekilde para kazanabilirsiniz.

Ticari veya muhasebe alanında likidite, bir işletmenin kısa vadeli borç ve borçlarını vadesi geldiğinde ödeyebilme yeteneğidir ve genellikle likidite oranı veya yükümlülük yüzdesi olarak cari oran olarak ifade edilir. Bir ticaret firmasının likiditesi, kısa vadeli alacaklıları için özellikle önemlidir, çünkü firmanın likiditesi bu alacaklıları ödeme kabiliyetini ölçer.

Genellikle, likidite oranının değeri ne kadar yüksek olursa, bir şirketin faturalarını ödeyebilme gücüne sahip olması da o kadar yüksek olur.

4 Likidite Oranları

Çeşitli finansal oranlar firmanın likiditesini ölçer ve tüm bilgiler bilançonuzdan gelir. Bu oranlar, geçerli oran, hızlı oran veya asit testi ve aralık ölçüsü veya yanma oranıdır.

1. En basit akım oranıdır. Toplam aktüel varlıkların toplam aktüel yükümlülüklere bölünmesinin yüzdesi. Yatırım tanımından borç alır, çünkü tüm varlıkların anında nakde çevrilebileceğini varsayar, ki bu durum genellikle geçerli değildir. Cari oran hesaplanırken% 100'ün üzerinde bir değer olağandışı değildir.
2. Hızlı oran ya da asit testi, bir işletmenin kolaylıkla satılabilecek olan varlıklardan olan mevcut yükümlülüklerini yerine getirme yeteneğini ölçer (ancak bu yükümlülükleri nakit akışından karşılamak tercih edilir). Stok ve ön ödemeleri cari dönen varlıklardan düşer ve daha sonra bunları mevcut yükümlülüklere böler.

1. İşletme nakit akımı oranı, şirketin varlık satışlarından ziyade mevcut borcunu cari gelirden karşılama kabiliyetidir. Bu iki adımlı bir hesaplamadır. İşletme nakit akışı, nakit dışı giderler (genellikle amortisman giderleri) ve işletme sermayesindeki değişiklikler eklenerek hesaplanır. Söz konusu oran, işletme nakit akışının kısa vadeli yükümlülüklere bölünmesiyle elde edilir.
2. Yakma oranı olarak da bilinen aralık ölçüsü, bir şirketin yalnızca elindeki nakit kullanarak çalıştırabileceği gün sayısına bakar. Bir şirketin mevcut borç yükümlülüklerini ne kadar kolaylıkla yerine getirebileceği konusunda, mevcut oran ve hızlı oranı benzer. Bununla birlikte, bazen hızlı ve güncel oranlar tercih edilir; çünkü diğer oranlar, ödemelerin yapılabilmesi ve kolaylaştırılabildiğini gösteren bir değer sağlayan gerçek gün sayısına yakınlık sağlar. Ara ölçüt, hızlı varlıkların bölünmesiyle hesaplanır veya bu varlıklar o zaman günlük işletim giderleri ile nakit olarak dönüştürülebilir.

Ayrıca, net işletme sermayesi veya işletme sermayesi, bir işletmenin kısa vadeli likiditesini ölçerek tüm dönen varlıkların toplam borç tutarından daha az toplam toplamıdır.Aynı zamanda şirketin yönetiminin varlıkları etkin bir şekilde kullanabilme yeteneğinin bir göstergesi.

Bir Endişe

Bazı işletme sahipleri bu oranları hesaplarken tüm varlıkları değerlendirecek olsa da, bazı analistler yalnızca en likit varlıkları, En kötü senaryoya bakıyorlar.