Yatırım Dünyaya Değişim Etkisine Neden Olabilir?

Etki Yatırımı, toplum üzerinde olumlu bir etki yaratmaya çalışırken yatırım yapmanın heyecan verici, tartışmasız yeni bir yoludur.

Konsept aynı zamanda finansal fayda, yerel bir fayda ve çevresel ya da sosyal fayda içeren yatırımlar üretmeye çalışmaktadır. Klasik bir örnek, aynı anda finansal, çevresel ve yerel olumlu sonuçlara sahip olacak Kanada'daki Bir İlk Ulusun rüzgar çiftliğine finansman sağlıyordu.

Calvert Vakfı'nın sadece bir örnek için yaptığı çalışma gibi, yerel topluluğun yararına olan diğer yatırım biçimleri bir süredir yerinde olduğundan, Etki Yatırımının tartışmalı olarak yeni olduğunu söylüyor. Aslında topluluklara yatırım yapmak, Impact Investing'in, özellikle her geleneksel varlık sınıfının tam değerde olduğu günlerde, bir hedge olarak görülebileceğini savunan 2008 mali açıdan küresel finansal krizin sektöre üstün performans sergiledi.

Her neyse, Impact Investing ne yapıyor, gerçekten neyle ve gerçekten yetenekli ne?

Etki Yatırımları İçin İzlenecek Kuruluşlar

Bu konuda izlenecek üç organizasyon vardır:

1) Bu davanın orijinal şampiyonu olan Rockefeller Vakfı, bu ifadenin ilk önce şampiyonluğa kavuşturulduğu bir etkinliğe ev sahipliği yaptı

2) Bu alanla ilgili önde gelen raporları ve devam eden ilerlemesini yayınlayan JPMorgan ve

3) Küresel Etki Yatırım Ağı (en yaygın olarak GIIN olarak bilinir)

JPMorgan'ın 2015 Yılı Ufuk Gözleri raporunda halen bir göz atmaya değer. Raporda, birçoğu sağlık, konut, finansal hizmetler ve eğitim alanlarına giren Etki isteyen 60 milyar dolarlık yatırım bulundu. Düşünürseniz, enerjide yalnızca yüzde 10 veya 6 milyar dolar vardı.

Etkisi Sosyal Meseleleri Çözme Potansiyelini Yatırım Etme

Yine de Etki Yatırımları, sosyal sorunları çözmeye yardımcı olmak için asgari bir potansiyel taşıyor. Bunun nerelerde işe yaradığının bir örneği, tekrar suç işlemeyi azaltmaya yardımcı olmak için tasarlanan Sosyal Darbe Tahvilleri ile ilgilidir.

Örneğin hükümet ve yatırımcılar arasındaki ortaklıklar, insanların cezaevinde kalmalarına yardım eden projelerin toplumsal faydasını paylaşmak, böylece cezaevi hücrelerinin sayısını azaltmak suretiyle topluma maliyetleri düşürmek için atıldı. Bu gibi bonolar, yüzde 10 veya daha fazla getiri sağlayarak, zorlu bir döneme ait temettüler için ideal bir senaryo yaratarak artı bir olumlu toplumsal sonuç yaratmaktadır.

Sosyal Etki Tahvilleri, Goldman Sachs'ın ilk girişiminde başarılı olmadığı için zorlukları yaşamıyordu, ancak potansiyel kalır.

Mikrofinans, yeni işletmelere başlamalarına yardımcı olmak için en küçük krediler de, bu JPMorgan raporunda olduğu gibi Etki Yatırımının bir formu olarak kabul edilebilir, ancak hepsi bu şekilde görünmüyor.

Etki Yatırımlarının Boyutu

GIIN'in bu 2016 raporu bulabileceği kadar çok etki yatırımcısı araştırmış ve 156'ya tepki gösterdi; bu şirketler etki yatırım varlıklarında 77.4 milyar var, bu nedenle alan 100 milyar dolara yaklaşıyor.

Borsada işlem gören şirketlerin 70 trilyon değerinde olmasına rağmen, çok daha büyük özel sermaye ve risk sermayesi alanları gibi diğer varlık sınıflarının büyüklüğüne kıyasla 100 milyar dolara bile nispeten küçük bir miktar olacaktır.

B Şirketler ve Fayda Kolordu

Bu fikirleri sıçramanın bir başka yolu, daha fazla kamu ve özel şirketlerin B Şirketler veya Fayda Kolordu olma fikridir.

B Şirketler, minimum düzeyde topluluk ve çalışan ilişkileri ile birlikte iyi yönetişim ve çevreye duyarlı olma konusunda sertifikalandırılmıştır. 1, 888 şirket bugüne kadar bu belgeyi sağlamış ve bazıları sertifikasyona 80 veya daha fazla gereksinim duyulan 200'den 88'lik skora sahip olan Brezilya'daki Natura gibi büyük kamu şirketleri.

İlginçtir, B Corporation 55'i daha çok şirketin nitelikli olup olmadığını inceleyen üyeleri değerlendirenlerin medyan puanı olarak listeliyor.

Kamu şirketlerinin yüzde 10'u bu sertifika seviyesine ulaştıysa, sosyal işletmelerin anlamlı bir ölçekte olması için bir yol olacaktır.

Fayda Kolorduları, B şirketlerinden farklı olarak, ana sözleşmelerinde sadece pay sahipleri değil tüm paydaşlara değer katma taahhüdünü, ilerlemeyi daha da ileriye götürmek için dikkat çeken başka bir eğilim olarak kurdular.

Natura'ya geri dönünce yaptığı değerlendirmelerin özeti şunlardır: "

• Yönetişim: Performans değerlendirmesinde şirketin sosyal veya çevresel misyon ve hedeflerinin yürütülmesi yer alırken, Kurul sosyal ve çevresel KPI'ları gözden geçirir;
• İşçiler: Tam zamanlı çalışanlara özel ek sigorta temin eder; çalışanların% 75'i şirketin kar paylaşım planına katılır, yeni çalışanlara ortalama bir miktar gelir 1 hafta-1 ay eğitim <1 Topluluk: >> yöneticilerin% 50 kadındır; şirket çevresel standartları iyileştirmek için özel, yerel ve uluslararası düzeyde olumlu reformlar yapılmasını savunmuştur; şirket% 3 oranında kazanç sağladı eğitim ve toplum yatırımları; küçük topluluk tedarikçileri ile çalışır ve sürdürülebilir operasyonlarını iyileştirmek için teknik destek sağlar.
• Çevre: Şirket işaretleri ve Signif'in çevresel yönleri ile ilgili raporlar Enerji kullanımı, su kullanımı ve atıklar dahil tedarikçilerin operasyonları; Şirket, tüm operasyon ve tedarik zincirinin GHG emisyonlarını inceledi ve iyileştirme stratejileri olan karbon nötr bir programa sahip oldu; Şirket, yerinde üretilen yenilenebilir enerji kullanıyor. "
• Kasım 2014'teki tam değerlendirmelerine bakınız. B Corporation, bu değerlendirme yapıldıktan sonra Müşteriler üzerinde beşinci puanı ekledi. Natura," uluslararası bir marka olmayı " , kendileri ile, diğer insanlarla, kendi parçası olan doğayla, ve bütünüyle daha iyi ilişkiler temelinde daha iyi bir dünya kurmayı taahhüt eden insanlar topluluğu ile özdeşleşmiştir.Sürdürülebilir uygulamalar benimseyerek topluma katkıda bulunmanın ötesinde, giderek artan bir farkındalık hareketini ve daha dengeli ve adil bir geleceğe sosyal, ekonomik ve çevresel perspektifle çözüm arayışını artırmak istiyoruz. "
• Unilever, büyük bir darbe olacak olan 2015'te davayı takip etmeye çalışmakla birlikte, B Corporation'ın bir araştırması şirketin sertifikasını henüz bulamadı.Unilever'in yan kuruluşu Ben ve Jerry's, ancak 101 puanla B Corporation'dı.

Başka bir dikkat çekici B Corporation, tüketici dostu temizlik ürünleri 132 puan alan ve B Corporation web sitesinde 2007 yılına kadar geriye dönük dört tam rapora sahip olan Yöntemtir.

Yöntem, "değerleri odaklı bir şekilde işletmeyi" kendi ürünlerine ve yaptığı her şeye sosyal ve çevresel fayda sağlamaktır. Yöntem formüllerimize güç sağlamak için yeşil kimyaya güvenir. Formül kimyacılar ekibimiz (yeşil şefler olarak bilinir) bilinmeyen etkileri olan geleneksel kimyasalların tehlikeli konsantrasyonları yerine akıllı bilime dayanan yenilikçi materyallerin ileri uygulamaları bulur ve geliştirir. Tüm maddi metot kullanımı, sağlık ve çevre güvenliğini sağlamak için harici bir materyal firması tarafından değerlendirilir. "

Etki Yatırımında Üst Seviye Düşüşü

Etki Yatırımı için bir başka ilerleme işareti, tüm bankaların içine girdiği tekliflerdir yukarıda bahsedilen Bank of America, Goldman Sachs ve JP Morgan'ın yanı sıra Morgan Stanley.

Impact Investing'in daha küçük oyuncular tarafından savunulması için bazıları savunuluyor ancak oynamak için üstten alta, aşağıdan yukarıya doğru bir yarış oynamak, En iyi çözümlerin kazanılmasına izin verin

Black Rock, dünyanın en büyük yatırımcısı olan yaklaşık 4, 5 trilyon doları, Etki ve Sürdürülebilir Yatırım'la harmanlıyor ve ikisi arasında gri alanlar olabilir BlackRock'a katıldıktan bir yıl sonra Deborah Winshel, 6 milyar dolarlık yenilenebilir enerji de dahil olmak üzere 7,5 milyar dolarlık yatırım stratejileri belirlemeye yardımcı oldu.

Yukarıda bahsedilen diğer büyük bankalar ayrıca, bir dizi sermaye için milyarlarca dolarlık yeni sermayenin olutions ve kapsamlı işe edilmiştir. On yıllar geçtikçe. bu firmalar bu sorulara ayrılmış herhangi bir personel varsa çok azı vardı.

Bunlar, aradığımız ilerleme belirtilerinden bazıları. Dünyanın sorunlarını çözmek için ne kadar çok sermaye gerekmektedir? Küreselleşme ya da otomasyon güçleri aracılığıyla olsun ya da olmasın, pek çoğu sosyal ekonominin yükselişini, hepimiz için en umut verici alanlardan biri haline getiren modern ekonomi tarafından geride bırakılıyor.