Uluslararası Yatırımcılar için Teknik Analiz

Çoğu uluslararası yatırımcı, yatırım kararları alırken temel analizlere dayanmaktadır. Fiyat kazanç oranlarına bakarak, değerli yatırımcılar, içsel veya meslektaş bazlı değerlerinin altında işlem gören şirketleri tespit etmeye çalışırlar. Büyüme yatırımcıları, sonuç olarak ortaya çıkan birden fazla genişleme ve yüksek hisse fiyatıyla karşılaşabilecek şirketleri belirlemek için gelir ve kazanç büyüme oranlarının yanı sıra endüstri eğilimlerine bakar.

Bu makalede, teknik analiz olarak bilinen ve varlıkların alım satımı zamanlaması sırasında son derece yararlı olabilecek ikinci bir analiz biçimine bir göz atacağız.

Teknik Analiz Nedir?

Teknik analiz, gelecekteki fiyatları tahmin etmek için matematik ve kalabalık psikolojisi unsurlarını içeren bir menkul kıymet analizi biçimidir. Örneğin, hareket eden ortalamalar, bir yatırımcı yalnızca genelde daha yüksek eğilim gösteren şirketleri düşünmek isterse, fiyattaki kısa ve uzun vadeli eğilimleri anında değerlendirmek için kullanılabilir. Bu teknikler, temel analizle seçilen bir stokun ne zaman alınıp satılacağına karar verirken yardımcı olabilir.

İki farklı teknik analiz türü vardır:

• Grafik Desenleri - Grafik desenleri basitçe geometrik şekillerdir ve kalabalık psikolojisi hakkında bilgi sağlayan bir hisse senedi grafiğinde çizilen çizgilerdir. Örneğin, bir destek eğilim çizgisi, bir hisse senedinin satıcılarından daha fazla alıcı olma eğiliminde olan ve fiyatı yaklaştıkça bir konum oluşturmak için iyi bir zamanı temsil edebilen bir fiyatı temsil eder.

• Teknik Göstergeler - Teknik göstergeler, bir borsa çizelgesine çizilen matematiksel hesaplamalardır. Bu hesaplamalar, fiyatın üstüne (örneğin, hareketli ortalamalar) veya ayrı bir grafikte (örneğin, MACD veya RSI) çizilebilir. Örneğin, yükselen bir RSI göstergesi, bir hisse senetinin aşırı alım yapacağına işaret ediyor.

Birçok teknik analist bu teknikleri bir arada kullanmayı tercih eder. Tam anlamıyla binlerce farklı desen ve göstergeyle, sürekli çalışan bir şey bulana kadar çeşitli teknikleri denemek önemlidir.

Teknik Analizin Dezavantajları

Hiçbiri Warren Buffett veya Peter Lynch saflarına girmemiş ve milyarlarca dolar kazandıran tamamen otomatikleştirilmiş teknik analiz tabanlı ticaret sistemleri geliştirmiştiğini iddia eden birçok kişi var dolar. Gerçekte teknik analiz, kesinlikle kesinlikler yerine olasılıklarla ilgilidir; bu da, teknik analiz tekniklerinde genellikle yanlış sinyal gönderileceği anlamına gelir; amaç, yanlış olmaktan daha doğru olmaktır.

Teknik analiz, hem bir sanat hem de bilim olduğundan master etmek zor olabilir. Bir analist hızlı bir P / E oranını hesaplayabilirken, yeterli deneyime ulaşılıncaya kadar grafik desenlerini tanımlamak daha zor olabilir.Başarının anahtarı, bu teknik analiz formlarını uygulamak ve bunları nasıl yapacaklarını görmek için onlara geriden test etmektir. Geçmiş veriler gelecekteki performansı garanti etmez, ancak yaşayabilirliği hızlı ve kolay bir şekilde değerlendirmeye yardımcı olur.

Teknik Analizin Entegrasyonu

Uluslararası yatırımcılar, teknik analizin temellerini kullanarak karar verme süreçlerine entegre olmaya başlayabilir.

Örneğin, bir yatırımcı, bir momentum göstergesi olan Göreli Güç Endeksi'nin 50 orta noktanın üzerine çıkana kadar, temelde incelenen bir büyüme stoku satın almayı bırakmaya karar verebilir. Hedef, daha yüksek bir hareket öncesinde fırsatı omurgaya atlamamalarını sağlamak olacaktı.

Bazı yeni başlayanlara teknik analiz teknikleri şunları içerir:

• Eğilim çizgileri - Geçerli hisse fiyatının üstünde ve altındaki üst ve alt eğilim çizgileri oluşturmak için en düşük ve en yüksek serileri birleştirmeye başlayın. Fiyat, üst eğilim çizgilerine girdiğinde fiyatın alt eğilim çizgisinden ve satışlardan toparlanmasıyla zaman alışverişlerinde deneyin.
• Hareketli Ortalamalar - 50, 100 ve 200 günlük hareketli ortalamalar çizin ve aralarında çapraz geçişler arayın. Örneğin, 200 günlük hareketli ortalamanın üzerinde bir 50 günlük hareketli ortalama geçişi yükseliş eğilimi gösterebilir ve hızdaki bir değişime işaret edebilir.

Zaman içinde, sinyal alım satımı için farklı kurallar uygulamanın yanı sıra, farklı teknik göstergeler ve grafik desenleriyle kendileri için en iyi olanı keşfetmek için denemeniz önemlidir.

The Bottom Line

Teknik analiz garantili getiriler üretmek için gümüş bir kurşun değil, ancak menkul kıymetleri ne zaman alacağınıza karar vermede yararlı olabilir. Başlamak kolay olsa da teknik analiz ustalaşmak zor olabilir ve uygulamayı günlük yatırımlara entegre etmeye zorlar.