Çeşitlendirilmiş Yatırım: Tanım ve Nasıl Çalışır

Çeşitlendirilmiş yatırım, en az risk için en yüksek getiriyi sağlayan çeşitli varlık portföyüdür. Bunun nedeni, hisse senetleri, sabit getiri ve emtialar gibi varlıkların aynı ekonomik olaya farklı tepkiler vermesidir.

Çeşitlendirilmiş bir portföyde varlıkların birbiriyle ilişkisi yoktur. Biri yükseldiğinde, diğeri düşer. Toplam riski düşürür çünkü ekonominin ne yaparsa yapın, bazı varlık sınıfları yararlanacaktır.

Diğerlerinin kayıplarını telafi ettiler. Ayrıca, portföyün herhangi bir tek olay tarafından silinme ihtimali de düşük. Bu nedenle, çeşitlendirilmiş bir portföy, bir finansal krize karşı en iyi savunmanızdır.

Çeşitlendirme Nasıl Çalışır Örneği

Ekonomi büyüdükçe stoklar iyi gidiyor. Yatırımcılar en çok getiriyi istiyor, bu nedenle hisse senetlerinin fiyatını artırıyorlar. Gelecek konusunda iyimser oldukları için daha büyük bir kriz riski kabul etmeye razıdırlar.

Tahvil ve diğer sabit getirili menkul kıymetler ekonomi yavaşlarken iyi sonuçlar verir. Yatırımcılar, durgunluk döneminde varlıklarını korumakla daha fazla ilgileniyorlar. Bu riskin azaltılması için daha düşük getiri kabul etmeye isteklidirler.

Buğday, yağ ve altın gibi emtianın fiyatı arz ve talebe bağlı olarak değişir. İş döngüsünün aşamalarını hisse senedi ve tahvil kadar yakından takip etmezler.

Çeşitlendirilmiş Yatırım Nedir?

Çeşitlendirilmiş bir portföy, aşağıdaki altı varlık sınıfından menkul kıymet içermelidir.

u. S. stokları . Bunlar arasında küçük başlık, orta başlık ve büyük başlık bulunur.

u. S. sabit gelir . En güvendiği Hazine ABD Hazineleri ve tasarruf tahvilidir. Bunlar federal hükümet tarafından garanti edilmektedir. Belediye tahvilleri de çok güvenlidir. Ayrıca bu emniyetli menkul kıymetlere yatırım yapan Kısa Vadeli Bono Fonları ve Para Piyasası Fonları da satın alabilirsiniz.

Şirket tahvilleri daha yüksek risk getiren daha yüksek getiri sağlar. En yüksek getiri ve risk, önemsiz tahvillerle gelir.

Yabancı hisse senetleri . Bunlara hem gelişmiş hem de gelişmekte olan piyasalardan şirketler dahildir. Yurtdışı yatırım yaparsanız daha fazla çeşitlilik elde edebilirsiniz. Gelişmekte olan ülkeler geliştikçe uluslararası yatırımlar daha yüksek bir getiri elde edebilir. Bununla birlikte, bu ülkeler daha riskli yatırımlardır, çünkü bu ülkeler daha az merkez bankası koruması yerine, politik değişikliklere duyarlı olabilirler ve daha az şeffaftırlar. Yabancı yatırımlar da düşen bir dolara karşı hedge. Bunun nedeni ABD'nin doların zayıf olması durumunda şirketlerin iyi sonuç vermesi. Dolayısıyla ihracatı artırıyor. Dolar güçlü olduğunda ve ABD'ye yapılan ihracat nispeten ucuz olduğunda yabancı şirketler iyi durumda.

Yabancı sabit getirili . Bunlara hem kurumsal hem de hükümet konuları dahildir.Bir dolar düşüşünden korunma sağlarlar. Yabancı hisse senetlerinden daha güvenlidirler.

Emtia. Bu, altın, yağ ve gayrimenkul gibi doğal kaynakları içerir. Altın, bir borsa kazasında en iyi korunma aracı olduğu için, çeşitlendirilmiş yatırımın bir parçası olmalıdır. Araştırmalar, kazanın ardından altın fiyatlarının 15 gün boyunca çarpıcı bir şekilde yükseldiğini gösteriyor.

Daha fazlası için, Neden Altın'a Yatırım Yapalım? .

Çeşitlendirme stratejinizde eşyalarınızı evinize dahil etmeniz gerekir. Öz sermaye yükselirse, portföyünüzde GYO'lar gibi diğer gayrimenkul yatırımlarını satabilirsiniz. Ev satma, biraz kazanma ve daha küçük bir eve taşınmayı da düşünebilirsiniz. Bu, evde zengin olmaktan, nakit-fakir olmanızı engelleyecektir. Başka bir deyişle, yatırım sepetinizin tamamına ev sepetinizde bulunmayacaksınız. Çoğu yatırım danışmanı, evinizdeki eşyayı bir gayrimenkul yatırımı olarak saymaz. Çünkü hayatınızın geri kalanında orada yaşamaya devam edeceğinizi varsayıyorlar. Diğer bir deyişle, onu bir araba ya da buzdolabı gibi bir sarf malzemesi olarak gördüler, bir yatırım değil. Birçok ev sahibi, diğer tüketim mallarını almak için evlerinde eşitlik karşılığı ödünç vermeye teşvik etti.

Konut fiyatları düştüğünde, evin kıymeti daha çok borçluydı. Birçok kişi evlerinden uzaklaşırken bazıları iflas etti.

Çeşitlendirme ve Varlık Tahsisi

Her bir varlık sınıfından ne kadarına sahip olmalısınız? Hiçbir şekilde en iyi çeşitlendirilmiş yatırım olan tek boyutlu bir yatırım yok. Yatırımcılar, hisse senedi, tahvil ve emtiaların tam karışımını belirlemek için varlık tahsisi kullanırlar. Farklı risk seviyeleri, hedefleriniz ve hayatta olduğunuz yerdeki konforunuza bağlıdır. Örneğin, hisse senetleri tahvillerden daha risklidir. Önümüzdeki birkaç yıl içinde paraya ihtiyacınız varsa, on yıl bekleyecek birinden daha fazla bağ tutmalısınız. Bu nedenle, her varlık sınıfının yüzdesi kişisel hedeflerinize bağlıdır. Bunlar bir finansal planlayıcı ile geliştirilmelidir.

Ayrıca, iş döngüsünün mevcut aşamasına bağlı olarak yeniden dengelemelisiniz. Kurtarmanın ilk safhasında, küçük işletmeler en iyisini yapar. Fırsat tanıyan ilk kişilerdir ve büyük şirketlerden daha hızlı tepki verebilirler. Büyük hacimli hisse senetleri, toparlanmanın ikinci kısmında iyi durumda. Küçük şirketleri pazarlamak için daha fazla para var.

Varlık kabarcıklarına dikkat edin. O zaman, herhangi bir varlık sınıfının fiyatı hızla yükselir. Spekülatörler tarafından teklif veriliyor. Altta yatan gerçek değerler tarafından desteklenmez. Düzenli yeniden dengeleme sizi varlık balonlarından korur. Çok büyüyen herhangi bir varlığı satmanız gerekir; portföyünüzü çok fazla alır. Bu disiplini izlerseniz, kabarcık patladığında çok fazla vurulmazsınız.

Çeşitlendirilmiş bir portföyde, en değerli varlıklar diğer varlıklarla ilişkilendirilmez. Finansal krizin ardından hisse senetleri ve emtia ilişkilendirildi (0,6). ABD hisse senetleri ve gelişen uluslararası pazarlar da var (0.93).ABD hisse senetleriniz varsa, portföyünüzde gelişmiş pazarlara sahip olmak için çeşitlendirme avantajı yoktur. Stokların yaptığı gibi hareket ediyorlar.

Vanguard'ın araştırmasına göre, hisse senetleriyle ilişkili olmayan tek varlık ABD Hazine Müsteşarlığı'dır (-0.3). Fakat bu sadece ABD hisse senetleri ve Hazineleri almalısınız anlamına gelmiyor. Sizi tehlikeye karşı korur, ancak size en iyi geri dönüşü vermez. Vanguard, yukarıda bahsedilen altı varlık sınıfının tümünü içeren çeşitlendirilmiş bir portföyün, yalnızca biraz daha büyük bir riskle en iyi getiriyi sağladığını tespit etti.

Yatırım Fonu veya Endeks Fonu Bir Çoğulaştırılmış Yatırım mı?

Yatırım fonu veya endeks fonu, bireysel bir güvenlikten daha fazla çeşitlendirme imkanı sağlar. Bunun nedeni, hisse senedi, tahvil veya emtiaların bir paketini takip etmeleri. Karşılıklı veya endeksli bir fon, altı varlık sınıfının hepsini içeriyorsa çeşitlendirilmiş bir yatırım olacaktır. İhtiyaçlarınızı karşılamak için, bu varlıkların hedeflerinize göre dengelenmesi gerekir. Daha sonra, iş döngüsünün aşamasına bağlı olarak ayarlanır.

Derinliği

10 Boom ve Büstler 1980'den beri | ABD Bekârların Tarihi | İş Çevriminde Değişiklikler 3 Neden | Stok Fiyatlar Düştüğünde: Düzeltme veya Crash?