Yol bağımlı veya temaya bağımlı Forex Trader Seçimleri

Yola bağlı forex tüccarları, temaya bağımlı tüccarları dışa vurabilir. Fakat iki yaklaşım birbirini tamamlayabilir. Hangi stratejiyi seçersiniz?

Küresel Makro Temaları

Döviz ticareti, küresel makro alanına aittir. Global makro, bir ülkeden diğerine olan ticareti ve sermaye akışını analiz etmek ve incelemek ve bir para biriminin zayıflamasına veya güçlenmesine neden olabilecek ekonomik dengesizliklerin üstesinden gelmeyi içeren bir hedge fon yaklaşımdır.

Bir Brexit ile sonuçlanacak şaşırtıcı Avrupa Birliği referandumu, küresel bir makro temanın örnekleri arasında bir örnektir. Ocak-Ekim 2016'da İngiliz sterlini Bloomberg'e göre 30+ para birimine karşı düştü.

Yüzeyde, küresel makro temalar, gelişimi yavaş, tersine dönmek genellikle daha yavaş olduğu için kolaylıkla görülüyor. Dolayısıyla, artan bir dolar gibi devam eden bir tema, çoğu zaman, bir tüccarın şölen etmeye devam etmesi gereken bir slam-dunk'a benziyor. Bununla birlikte, küresel makro temalar üzerindeki etkilerin ağırlığı değişmeye devam ediyor. Hedge fund manager ve küresel makro yatırımcının yazarı Raoul Pal, yakın zamanlarda bir Real Vision röportajında ​​para politikasının bazen önemli bir itici güç olabileceğini kaydetti; diğer zamanlar büyüme ve diğer zamanların enflasyonuyla yönetilebilir.

Başka bir deyişle, sinir bozucu olabilecek temaların önemi değişebilir. Bununla birlikte, bir tüccar doğru temayı bulursa, burada gelişmekten bahsedecek ve yazmaya değecek bir şey yapabilecektir.

Bu hayal kırıklığı tipik olarak bir haftalık temanın peşinde ya da o zaman fiyat ilan eden bir temelden gelir ve bu yola bağımlılık son derece yardımcı olabilir.

Yol Bağımlılığı Nedir?

Yola bağlı ticaret, teknik analiz ile eş anlamlı olabilir. Bazı temel analistler, teknik analizin büyüden başka bir şey olmadığını düşünse de, fiyatın herhangi bir ticaret fikrinin bir numaralı göstergesi olarak görülmesinin gerçek faydaları vardır.

Müşteriler en iyi göstergenin ne olduğunu sorduğunda, genellikle bu karlı ticarette sağlayacak bir altın anahtar arıyorlar. Tahmin edebileceğiniz gibi fiyatın bir numaralı gösterge olduğunu söylerken oldukça hayal kırıklığına uğradık. Sebebi basittir. Gösterge aşırı alım deyince, bir tüccarı satmaya teşvik eder. Ancak, fiyat 2016'da EUR / GBP'de görüldüğü gibi yükselmeye devam ederse, ikinci tier göstergelerinin fiyatlamasını, kötü bir ticaretin karlı hale getireceğini umut tutmak tüccar için iyi bir sonuç yok.

Yol bağımlılığı, etkinliğini sürdürebilmek için mütevazi bir tüccar alır. Doğal olarak, pek çok kişi pazarların nihai mütevazi üreticisi olduğunu söyleyecektir. Bu doğru olmakla birlikte, çoğu zaman kendi tehlikelerinde cesur kalmış tüccarlar vardır.Yol bağımlı tüccar mütevazi çünkü en iyi algıladıkları temaları bile biliyorlar ya da ticaret fikirleri kolaylıkla kanıtlanabiliyor. Yola bağımlı bir tüccarın benzersiz kılması, iyi düşünülmüş ticareti, yol onlara dönünce hemen tahliye etmeyi kabul ve taahhüt eder.

Yola bağlı bir tüccar, şu anda fiyatlarını düşündüğü veya şu anda piyasada olan ticareti onaylamak veya geçersiz kılmak için fiyat seviyeleri arar. Pazar, oyunda kalan temaya bakılmaksızın fiyat geçersiz kılma düzeylerine karşı hareket ederse derhal kapanır ve düşüncelerini yeniden gruplandırırlar.

Yol ve Tema Farklılığı

Yol bağımlı olmayan birçok tüccar için doğal olarak sinir bozucu olan şey, temaların ve fiyatın çok uzun süre farklı olabileceğidir. Mart 2015'ten Ağustos 2016'ya kadar ABD doları kabaca yanlara dönmüştür. Bu süre zarfında, her Cuma günü açıklanan CFTC Taahhüt Taahhüdü Raporu'na göre birçok hedge fonu yöneticisi ve kurumsal yatırımcı, agresif ABD doları temasının test edilmesine devam etti.

Tüccarlar, doların bu zaman diliminde niçin güçleneceği konusunda çok iyi düşünülmüş, açık açık tartışmalar ortaya attı. Bununla birlikte, bir sebepten dolayı, dolar, geçersiz yol temasını gösteren kabaca düz bir şekilde işlem görüyordu.

Doğal olarak, yoldaki tema sonunda birleşebilir, en iyi esnafta olan da budur. Bununla birlikte, yaptıklarına kadar böyle bir ticarette olmak çok daha acı ve zevktir.

Farklı bir yol ve temaya bir örnek, 2016 yılının ilk yarısı için Japon Yeni oldu.

Japonya Merkez Bankası, 29 Ocak tarihinde ilk kez olumsuz faiz oranlarını açıkladı ve Avrupa Merkez Bankası'nı İsviçre Ulusal Bankası ve İsveç'in Riksbank'ı olumsuz oranlı bölgelere dönüştürdü. Açıkçası, bir merkez bankası nakit tasarrufunu veya istifini cesaretten düşürmek ve ekonomiyi canlandırmak için satın almayı teşvik etmek için referans oranını negatif alır. Akıl yürütme, bir bankanın para tutması için ücret talep ettiği durumlarda negatif oranlardan kimin tasarruf etmesini isteyecektir? Bununla birlikte, 29 Ocak açıklamasından sonra Japon Yeni 2016 yazında güçlenmeye devam ederek döviz kuru olarak Dolar başına 100 Japon Yeni'nin altında kaldı.

USD / JPY'nin istikrarlı bir şekilde hareket etmesi ve bazılarının agresif olarak daha yüksek olması umulurken, güçlenmeye neden olan yen, tüm dünyadaki tüccarları şaşkına çevirdi çünkü temanın Yen zayıflığını tartıştığı görünüyor. Japon yeninde böyle bir şey olmamış ve yönetim kurulu genelinde güçlenmiştir.

Avrupa Merkez Bankası ile benzer bir olay, olumsuz oranları ancak euro'nun merkez bankasının isteklerine göre inatla güçlü bir şekilde kaldığını belirtti. Zayıf bir para birimi, bir ülkeye gayri safi yurtiçi hasıla ile net ihracat yoluyla büyümek ve umut verici biçimde bu ihracat sektörlerine yeni işler atmak için daha iyi bir vuruş sağlar. Buna ek olarak, merkez bankaları, para birimlerinin önemli ölçüde yardımcı olabileceği enflasyonu yükseltmek için bir para politikası hedefi eğilimindedir.

Yalnızca bir fiyat arayan yola bağımlı tüccarlar, Japon yen veya Euro gibi diğer pazarlarda oynamakta başarısız olan temalara kayıtsızdı.Eğilim devam ettiği sürece, yola bağlı tüccarlar mutludur ve trendin yolu sona erdiğinde bağımlı tüccarlar, başarılı olsalar da olmasın ticaretten çıkış zamanı onlar tarafından belirlenmiştir.

İyi ve Kötü Tema Bağımlılığı Üzerine Etkisi

İyi temaların geliştirilmesine ek bir yük, yaratılmış temanın doğru çıktığı umuduyla sık sık egolar tarafından doldurulur ya da yakılırlar. Daha önce de belirtildiği gibi, yola bağımlılık, tacirin omuzlarında tahminin ağırlığını alır, böylece yalnızca ticaret kurallarıyla çalışan oyundaki yolları takip etmeye devam edebilmeleri için tek odaklarının risk yönetimi olması gerekir. Temaya bağımlı birçok tüccar, küresel makro trendlerin etkili bir öngörücüsü olarak görmek istemekle temalarına duygusal bağlı kalır.

Temaya bağımlı bazı tüccarlar, yol bağımlılığının teknik analizini büyücülük olarak görürken, temaya bağımlılık konusundaki asıl hileler, büyük hamleye neden olan temaların tipik olarak ancak aylar sonra üzerinde anlaşmaya varıldığı gerçeğinden kaynaklanmaktadır.

Daha önce de belirtildiği gibi, döviz piyasalarında, merkez bankaları ve para politikalarının ekonomi, ticaret ve sermaye akışları, jeopolitik risk veya maliye politikası ile muhtemel helikopter parası gibi konularda çok fazla faktör var. Pazar hareket ederken, sürücü koltuğunda hangi temanın olduğunu ve hangi temaların hareketin arkasında bir neden oluşturmadığını bilmek zordur.

Birçok tüccar, "para kazandığım sürece temanın yanlış olup olmam umurumda değil" diye düşünebilir. Bunun zihniyet olduğunun anlaşılması gerekir ve yola bağımlı tüccarın doğru zihniyetini savunurdum. Tipik olarak, yanlış temanın doğru yönde fiyat aldığını bu kez şanslı sayarlar. Sorun, bir tüccar bir tema ve fiyat istikameti seçtiğinde ortaya çıkıyor ve onların maruz kalmalarına karşı farklılaşıyor ve bu da onları kaybetmesine neden oluyor.

Tema hala inandırıcı görünüyorsa, ticarette kalabilir ve kayıplarına devam edebilir. Bu yaklaşım, yol bağımlılığının önemli bir avantaja veya temaya bağımlılığa neden sahip olmasının veya temanın bağımlılığının bir yol bağımlılığı yönünü ortaya koymasının temelidir. "Pazar Sihirbazları" kitabını okudun ya da hedge fonu yatırımcılarını dinlerseniz, diğer tüccarların takdire şayan özelliklerini tartışırsanız, ortak bir özellik, kısa sürede yükselişten düşüş eğilimine geçme yeteneğidir. Bu, temaya bağlı olarak yola bağımlı olduklarını söylemenin başka bir yoludur ve bu fiyat milyarlarca doları yöneten bu kadınlar ve erkekler için bir numaralı göstergedir.

İki Yaklaşımı Tamamlama

Yol bağımlılığı birleştirildiğinde inandığınız bir temaya sahip olmak bir varlık olabilir. Yol bağımlılığını tema merkezli bir görünüme getirmek, yanlış temayı büyük bir kayıp ticarete sokmamanızı sağlar. Bununla birlikte, yolun teyit ettiği karlı bir tema, sizi Forex ticaretine kısa vadeli bir yaklaşım olan sabit risk ödülüyle bir ticarete girmek istiyor iseniz, sizi doğru ticarette uzun süre kalmaya teşvik edebilir.

Seçtiğiniz tema, satılacak para birimlerine hangi para birimlerini bağlayacağınıza odaklanmanıza neden olduğundan ve yollar teyit edildiğinde, yol size aksini söyleyene kadar ticaretle kalabilirsiniz.

Yol Bağımlılığı için Araçlar

En sevdiğim yolu kullanan iki aracım Elliott Dalga Analizi yaklaşımının tam bir teknik ve yola bağımlı ticaret sistemi ve Ichimoku Cloud'dur. Elliott dalgası analizi, bir trendin hızlandığı veya ilerlediği zaman gelişen tipik fiyat modellerini ve bir trendin düzeltildiği zaman gelişen tipik fiyat modellerini inceliyor; bu durum trader'lara, ticarete yönlendiren bir ticaret fırsatı sunabiliyorlar temasıyla ve daha geniş bir yolla.

Ichimoku Cloud, daha zorlu bir teknik ticaret sistemi olarak algılanabilir, ancak sistemin nasıl çalıştığını öğrenmek için zaman harcadıktan sonra pek çok tüccar bunu asla bırakmaz. Bulut, Ichimoku'nun diğer çizgileri trendin gücüne veya giriş veya çıkış fırsatı olduğunda yorum sunarken, bulut açık bir yol bağımlı litmus testi gibi davranıyor.